حساسيت جو تجزيو مطالعو ڪري ٿو ته ڪيئن غير يقيني صورتحال جا مختلف ذريعا رياضياتي ماڊل جي آخري پيداوار تي اثرانداز ٿي سگهن ٿا، ۽ واپسي جي اندروني شرح (IRR) هڪ رعايت جي شرح آهي جيڪا سيڙپڪاري جي هڪ سيريز کي صفر ڪرڻ جو سبب بڻائي ٿي. خالص موجوده قدر. جيڪڏھن توھان ڳولي رھيا آھيو ڪجھ خاص چالون ڄاڻڻ لاءِ ته ڪيئن ڪجي IRR حساسيت جو تجزيو Excel ۾، توھان صحيح جاءِ تي آيا آھيو. ايڪسل ۾ تجزيو ڪرڻ جو ھڪڙو طريقو آھي. هي آرٽيڪل ايڪسل ۾ هن تجزيو ڪرڻ لاء هن طريقي جي هر قدم تي بحث ڪندو. اچو ته هي سڀ سکڻ لاءِ مڪمل گائيڊ تي عمل ڪريون.

پریکٹس ورڪ بڪ ڊائون لوڊ ڪريو

ڊائون لوڊ ڪريو مشق ڪرڻ لاءِ هي مشق ورڪ بڪ جڏهن توهان هي مضمون پڙهي رهيا آهيو. اهو واضح سمجھڻ لاءِ مختلف اسپريڊ شيٽ ۾ سڀني ڊيٽا سيٽن تي مشتمل آهي. پاڻ ڪوشش ڪريو جڏھن توھان قدم بہ قدم پروسيس مان وڃو.

IRR حساسيت Analysis.xlsx

IRR ڇا آھي؟

واپسي جي اندروني شرح کي حوالو ڏنو ويو آهي IRR . هي هڪ رعايت جي شرح آهي جنهن جي ڪري سيڙپڪاري جو هڪ سلسلو صفر خالص موجوده قدر آهي، يا NPV . اضافي طور تي، هڪ IRR پڻ ڏسي سگھجي ٿو مرڪب سالياني واپسي جي طور تي جيڪو هڪ منصوبي يا سيڙپڪاري جي توقع آهي پيدا ڪرڻ جي. تنهن ڪري IRR حسابن ساڳئي فارمولا جي پيروي ڪندا آهن جيئن NPV. حقيقت ۾، اهو فارمولا جي سالياني موٽڻ جي شرح آهي جيڪا NPV کي صفر جي برابر ڪري ٿي. NPV جو فارمولا هن ريت آهي.

هن ۾فارمولا:

NPV = خالص موجوده قدر،

N = دورن جو ڪل تعداد

Cn = نقد وهڪري

r = واپسي جي اندروني شرح

اهو ممڪن ناهي ته IRR کي سڌو سنئون فارمولا مان ڳڻيو وڃي سميشن ۽ فارمولا جي نوعيت جي ڪري . تنهن ڪري اسان کي ان کي آزمائشي ۽ غلطي جي نقطه نظر کان ڏسڻ جي ضرورت آهي جڏهن ته IRR جي قيمت کي دستي طور تي ڳڻڻ. r جي مختلف قدرن سان، اهو عمل ان وقت تائين ٻيهر ٿئي ٿو جيستائين NPV جي ابتدائي سيڙپڪاري جي قيمت پهچي وڃي يا صفر ٿي وڃي، ان تي منحصر آهي ته مسئلو ڪيئن پهچي ٿو.

حساسيت جو تجزيو ڇا آهي؟

هڪ حساسيت جي تشخيص، ڪنهن ٻئي صورت ۾ "ڇا-جيڪڏهن" تشخيص يا ڊيٽا ٽيبل جي طور تي حوالو ڏنو ويو آهي، موثر ايڪسل سامان جي وڌايل لائن ۾ ڪو ٻيو آهي جيڪو هڪ شخص کي ڏسڻ جي اجازت ڏئي ٿو ته ڇا پسند ڪيو ويو آهي. معاشي ماڊل جو آخري نتيجو مخصوص حالتن هيٺ ٿي سگهي ٿو. حساسيت جو تجزيو مطالعو ڪري ٿو ته ڪيئن غير يقيني صورتحال جا مختلف ذريعا رياضياتي ماڊل جي آخري پيداوار کي متاثر ڪري سگهن ٿا. ايڪسل حساسيت جو تجزيو ڪنهن به ڪاروباري ماڊل لاءِ اهم آهي. ڪنهن به مالي ماڊل جو گهربل نتيجو ڏيکاريو ويندو آهي استعمال ڪندي ڇا جيڪڏهن حڪم ٽئب. اهو نه صرف ڪاروبار جي ترقي لاءِ اهم فيصلا ڪرڻ ۾ مدد ڪري ٿو.

حساسيت جي تجزيي ۾، هڪ متغير استعمال ٿيڻ گهرجي جيڪڏهن صرف هڪ گهربل هجي، ٻه متغير استعمال ٿيڻ گهرجن جيڪڏهن ٻه گهرجون آهن، ۽ مقصد حاصل ڪري سگهن ٿا. مددگار ٿيو جيڪڏهن اتي آهياوچتو تبديلي جيڪا گهربل هجي پر گهربل نتيجو اڳ ۾ ئي معلوم ٿي چڪو آهي.

ايڪسل ۾ IRR حساسيت جو تجزيو ڪرڻ لاءِ قدم بہ قدم طريقا

هيٺ ڏنل سيڪشن ۾، اسان استعمال ڪنداسين هڪ مؤثر ۽ مشڪل Excel ۾ IRR حساسيت جو تجزيو ڪرڻ جو طريقو. هڪ IRR حساسيت جو تجزيو ڪرڻ لاءِ، پهرين اسان کي ايڪسل ۾ IRR حساسيت جي تجزيي لاءِ تفصيل داخل ڪرڻا پوندا، ۽ پوءِ اسان EBITDA جو جائزو وٺنداسين، IRR جو اندازو لڳائينداسين، ۽ آخر ۾ هڪ IRR حساسيت واري جدول ٺاهينداسين. هي حصو هن طريقي تي وسيع تفصيل فراهم ڪري ٿو. توهان کي سکڻ گهرجي ۽ انهن کي لاڳو ڪرڻ گهرجي توهان جي سوچڻ جي صلاحيت ۽ Excel علم کي بهتر ڪرڻ لاء. اسان هتي Microsoft Office 365 ورجن استعمال ڪريون ٿا، پر توهان پنهنجي مرضي مطابق ڪو ٻيو ورجن استعمال ڪري سگهو ٿا.

قدم 1: ان پٽ بنيادي تفصيل

هتي، اسين ڏيکارينداسين. ايڪسل ۾ IRR حساسيت جو تجزيو ڪيئن ڪجي. پهريون قدم آهي داخل ڪرڻ لاءِ تفصيلات IRR حساسيت جي تجزيي لاءِ Excel ۾، ۽ پوءِ اسين EBITDA جو جائزو وٺنداسين، IRR جي حساب سان، ۽ آخر ۾ هڪ IRR حساسيت واري جدول ٺاهينداسين. ايڪسل ۾ هڪ IRR حساسيت ٽيبل ٺاهڻ لاءِ، اسان کي ڪجهه مخصوص قاعدن تي عمل ڪرڻو پوندو. ائين ڪرڻ لاءِ، اسان کي ھيٺين قاعدن تي عمل ڪرڻو پوندو.

• سڀ کان پھريائين، لکو ' IRR حساسيت جو تجزيو ' ڪجھ ضم ٿيل سيلن ۾ وڏي فونٽ جي سائيز ۾، جيڪو ھيڊنگ ڪندو. وڌيڪ پرڪشش. پوء، توھان جي ڊيٽا لاء توھان جي گھربل عنوان فيلڊ ۾ ٽائپ ڪريو. هڪ اسڪرين شاٽ ڏسڻ لاء هتي ڪلڪ ڪريوبيان ڪري ٿو ته فيلڊز ڪيئن نظر اچن ٿا.
• هاڻي، هيڊنگ واري حصي کي مڪمل ڪرڻ کان پوء، توهان کي هيٺ ڏنل خاص ، قدر ، حساب ٿيل (سال) داخل ڪرڻو پوندو. ، ۽ Projected (سال) ڪالمن.
• اڳيون، توهان کي داخل ڪرڻو پوندو EBIT قدر جيڪو توهان آمدني جي بيان مان حاصل ڪندا.
• پوءِ، ٽائيپ ڪريو Depreciation ۽ amortization value.
• بعد ۾، توهان حاصل ڪندا EBITDA EBIT کي Depreciation ۽ amortization سان شامل ڪندي.

قدم 2: EBITDA ۽ برابري جي قيمت جو اندازو لڳايو

هن قدم ۾، اسان حساب ڪرڻ وارا آهيون EBITDA ۽ برابري جي قيمت. اسان EBITDA حاصل ڪنداسين EBIT کي شامل ڪندي قيمت ۽ امرتائيزيشن سان. هتي، اسان انفلوز کي ڳڻڻ لاءِ IF فنڪشن استعمال ڪريون ٿا. EBITDA ۽ برابري کي ڳڻڻ لاءِ، توھان کي ھيٺ ڏنل عمل جي پيروي ڪرڻي پوندي.

• سڀ کان پھريان، EBITDA کي ڳڻڻ لاءِ، اسان کي ھيٺ ڏنل فارمولا ٽائيپ ڪرڻو پوندو.

=G6+G8

• پوءِ، دٻايو Enter .
• تنهنڪري، توهان حاصل ڪندا. EBITDA سال 2020 لاءِ.

• پوءِ، ڇڪيو Fill Handle آئڪن کي ساڄي پاسي فارمولا سان ٻين سيلن کي ڀريو.
• ان جي نتيجي ۾، توهان کي ٻئي سال جو EBITDA ملندو.

• ان کان پوء، توهان کي هيٺ ڏنل ڏيکاريل EBITDA Multiple داخل ڪرڻو پوندو.
• اڳيون، Inflows کي ڳڻڻ لاءِ، اسان کي هيٺيون ٽائپ ڪرڻو پوندو.فارمولا.

=IF(G5=$C$6,G10*G9,0)

• پوءِ، دٻايو Enter .
• تنهن ڪري، توهان کي سال 2020 لاءِ آمد حاصل ٿيندي.

• پوءِ، ڇڪيو Fill Handle آئڪن کي ساڄي پاسي فارمولا سان ٻين سيلن کي ڀريو.
• ان جي نتيجي ۾، توهان کي ٻئي سال جي انفلوز ملندا.

• ان کان پوء، مالڪيت کي ڳڻڻ لاء، اسان کي ھيٺ ڏنل فارمولا ٽائيپ ڪرڻو پوندو.

=G11*$F$12

• پوءِ، دٻايو Enter .
• تنهنڪري، توهان حاصل ڪندا ملڪيت سال 2020 لاءِ.

• پوءِ، فارمولا سان ٻين سيلن کي ڀرڻ لاءِ ساڄي پاسي Fill Handle آئڪن کي ڇڪيو.
• ان جي نتيجي ۾، توهان کي ٻئي سال جي ملڪيت ملندي .

• برابري جي قيمت معلوم ڪرڻ لاءِ، اسان کي ملڪيت جي قيمت کي نقل ڪرڻو پوندو ۽ پوءِ ان کي پيسٽ ڪرڻو پوندو.

مرحلا 3: IRR ڳڻيو

ٽي ايڪسل فنڪشن آهن جيڪي IRR کي سڌو ڳڻڻ لاءِ وقف ڪيا ويا آهن. نقد وهڪري لاءِ IRR جو تعين ڪرڻ لاءِ، توھان کي مدت ۽ نقد جي وهڪري جو قسم مقرر ڪرڻ گھرجي. هر فنڪشن پاران موٽايل نتيجن ۾ ٿورو فرق آهي. پنهنجي گهربل نتيجن تي غور سان غور ڪريو.

هتي، اسان جيڪو فنڪشن استعمال ڪرڻ وارا آهيون اهو آهي IRR فنڪشن . نقد وهڪري جي هڪ سيريز لاء، هي فنڪشن واپسي جي اندروني شرح واپس ڪري ٿو. انهن نقدي وهڪري جي مقدار برابر نه هجڻ گهرجي. بهرحال،انهن جا وقفا برابر هجڻ گهرجن. هي فنڪشن وقت جي مدي ۾ نه ٿو وٺي- اهو صرف نقد وهڪري کي سمجهي ٿو. جيڪڏهن توهان وٽ ادائگي ۾ بي ضابطگي آهي، فنڪشن انهن جي وقت جي قيمت کي صحيح طور تي ڳڻپ نه ڪندو. ٿوري غلطي جي نتيجي ۾. ان جي باوجود، نتيجو ظاهري نتيجن جي بنياد تي مناسب IRR قدر تائين گول ٿي سگهي ٿو. دليلن لاءِ، فنڪشن ٻه قدر کڻندو آهي. پرائمري هڪ قدرن جي هڪ حد آهي ۽ اختياري هڪ کي سڏيو ويندو آهي اندازو جيڪو متوقع IRR جو اندازو آهي.

• IRR کي ڳڻڻ لاءِ، اسان کي هيٺيون ٽائپ ڪرڻو پوندو فارمولا.

=IRR(F13:L13)

• پوءِ، پريس ڪريو Enter .
• تنهن ڪري، توهان حاصل ڪندا IRR قدر.
• هتي، اسان فرض ڪريون ٿا ته اسان جو ٽارگيٽ IRR قدر آهي 45٪ .

• فرق کي ڳڻڻ لاءِ، اسان کي ھيٺ ڏنل فارمولا ٽائيپ ڪرڻو پوندو.

=C9-C10

• پوءِ، دٻايو Enter .
• تنهنڪري، توهان حاصل ڪندا 3% حقيقي ۽ ٽارگيٽ IRR جي وچ ۾ فرق.